Оборотный капитал предприятия

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РФ

ВСЕРОССИЙСКИЙ ЗАОЧНЫЙ ФИНАНСОВО – ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ

КУРСОВАЯ РАБОТА

По дисциплине: "Финансы предприятия"

Тема: "Оборотный капитал предприятий"

Выполнила: студентка 4 курса

Специальность "Финансы и кредит"

Киселева Н.Н.

№ 02ФФД15988

Проверила: Федотова М.Ю.

Пенза 2004 г.

СОДЕРЖАНИЕ

• Теоретическая часть Введение 3

1.Экономическое содержание и основы организации оборотного капитала

1.1. Сущность и структура оборотного капитала 4 1.2. Кругооборот оборотных средств 7

1.3. Источники формирования оборотного капитала 10

2. Методы определения плановой потребности предприятия в

оборотном капитале 12

2.1. Методы нормирования оборотных средств 16

3. Показатели, характеризующие эффективность использования

оборотного капитала. Методика их исчисления. 21

4. Заключение 25

• Расчетная часть 26

Пояснительная записка 38

Список литературы 42

Введение.

Необходимым условием реализации основной цели предпринимательства – получение прибыли на авансированный капитал – является планирование воспроизводства капитала, которое охватывает стадии инвестирования, производства, реализации (обмена) и потребления.

Формирование и использование различных денежных фондов для возмещения затрат капитала, его накопления и потребления составляет суть механизма финансового управления на предприятии.

Независимо от того, разделяется ли капитал предприятия на собственный, заемный, основной или оборотный, он находится в процессе непрерывного движения и принимает лишь различные формы, в зависимости от конкретной стадии кругооборота.

Бизнес как система функционирует и развивается в результате предшествующих вложений капитала. Получение прибыли сегодня это результат правильных решений о пропорциях вложения капитала в основные и оборотные средства, принятых еще до начала операционной деятельности предприятия. Для обеспечения бесперебойного процесса производства и реализации продукции каждая фирма должна располагать одновременно и основными фондами и оборотными.

Оборотный капитал составляет значительную часть всего имущества (активов) предприятия. Он является неотъемлемой частью непрерывного потока хозяйственных операций и его задачей является обеспечение непрерывности процесса производства. Механизм определения потребностей, состава, структуры, источников формирования, регулирования, управления и использования оборотного капитала оказывает активное влияние на ход производства, выполнение текущих производственных и финансовых планов,

и является важным критерием в определении прибыли предприятия.

1.Экономическое содержание и основы организации оборотного капитала

1.1.Сущность и структура оборотного капитала.

Оборотный капитал – это средства, обслуживающие процесс хозяйственной деятельности, участвующие одновременно и в процессе производства, и в процессе реализации продукции. В обеспечении непрерывности и ритмичности процесса производства и обращения заключается основное назначение оборотного капитала предприятия.

Материальной основой производства являются производствен¬ные фонды в виде средств труда. В процессе функционирования средства труда и предметы труда по-разному и в разной степени пе¬реносят свою стоимость на стоимость производимого продукта. Этим и обусловлено деление производственных фондов на основные и оборотные1.

Оборотные производственные фонды по вещественному со¬держанию представляют собой предметы труда и орудия труда, учи¬тываемые в составе малоценных и быстроизнашивающихся предме¬тов. Эти фонды обслуживают сферу производства и полностью переносят свою стоимость на стоимость готовой продукции, изменяя первоначальную форму в процессе одного производственного цикла.

Фонды обращения хотя и не участвуют непосредственно в про¬цессе производства, но необходимы для обеспечения единства про¬изводства и обращения. Характер и сфера их функционирования создают предпосылки для выделения их в самостоятельное понятие "фонды обращения".

Оборотные производственные фонды и фонды обращения, нахо¬дясь в постоянном движении, обеспечивают бесперебойный круго¬оборот средств. При этом происходит постоянная и закономерная смена форм авансированной стоимости: из денежной она превращается в товарную, затем в производственную, снова в товарную и де¬нежную, Таким образом возникает объективная необходимость авансирования средств для обеспечения непрерывного движения тех и других в целях создания необходимых производственных запасов, задела незавершенного производства, готовой продукции и условий для ее реализации.

Движение оборотных производственных фондов и фондов обра¬щения носит одинаковый характер и составляет единый процесс.

Это дает возможность объединить оборотные производственные фонды и фонды обращения в единое понятие - оборотные средства.

Оборотные средства - это совокупность денежных средств, авансированных для создания и использования оборотных произ¬водственных фондов и фондов обращения для обеспечения непре¬рывного процесса производства и реализации продукции (Рис. 1).

Функция оборотных средств состоит в платежно-расчетном об¬служивании кругооборота материальных ценностей на стадиях при¬обретения, производства и реализации. В этом случае движение обо¬ротных производственных фондов в каждый момент времени отражает оборот материальных факторов воспроизводства, а движе¬ние оборотных средств - оборот денег, платежей.

На каждом конкретном предприятии величина оборотных средств, их состав и структура зависят от характера и сложности производства, длительности производственного цикла, стоимости сырья, условий его поставки, принятого порядка расчетов и т.п. В различных отраслях удельный вес оборотных фондов в составе про¬изводственных фондов предприятия неодинаков. Так, на предпри¬ятиях тяжелой промышленности он ниже, чем на предприятиях лег¬кой промышленности.

Организация оборотных средств на предприятии включает опре¬деление потребности в оборотных средствах, их состава, структуры, источников формирования и их регулирование, управление исполь¬зованием оборотных средств.

Рис. 1. Структура оборотных средств

Оборотные средства

Оборотные производственные фонды

(сфера производства) Фонды обращения

(сфера обращения)

Оборотные средства в производственных запасах Оборотные средства в производстве Готовая продукция Денежные средства (расчеты)

Сырье, основные материалы, покупные полуфабрикаты, вспомогательные материалы; топливо; тара; запасные части; малоценные и быстроизнашивающиеся предметы Незавершенное строительство; полуфабрикаты собственного изготовления; расходы будущих периодов

Денежные средства на счетах, в банках и в кассе; средства в расчетах; дебиторская задолженность

1.2. Кругооборот оборотных средств

Оборотные средства находятся в постоянном движении. На про¬тяжении одного производственного цикла они совершают