Анализ капитала

конце 2001 года.

Превышение темпов роста дебиторской задолженности над кредиторской привело к тому, что в большинстве случаев предприятие выступает в роли кредитора своих контрагентов. С одной стороны это свидетельствует о финансовой устойчивости предприятия, но в действительности является негативным фактором, так как обуславливает потери связанные с неиспользованием средств, отвлеченных в дебиторскую задолженность.

Приложение 10.

Расчет степени финансовой устойчивости в зависимости от степени обеспеченности запасов и затрат различными видами источников.

Расчет сводим в таблицу, после чего определяем трехкомпонентный показатель ситуации, который показывает степень финансовой устойчивости предприятия.

Расчет степени финансовой устойчивости предприятия

тыс. руб.

Показатели

На начало 2001 г. На конец

2001 г. Отклонение

1 2 3 4

1. Источники собственных средств 586559 785837 199278

2. Внеоборотные активы 401172 435089 33917

3. Наличие собственных оборотных средств Н1 (стр.1-стр.2) 185387 350748 165361

4. Долгосрочные кредиты и займы 0 0 0

5. Наличие собственных оборотных средств, а также долгосрочных и средне-срочных кредитов и займов Н2 (стр.3+стр.4) 185387 350748 165361

6. Краткосрочные кредиты и заемные средства 219960 167081 -52879

7. Общая величина источников формиро-вания запасов и затрат Н3 (стр.5 +стр.6) 405347 517829 112482

8. Общая величина запасов и затрат 61567 113024 51457

9. Излишек или недостаток собственных оборотных средств Е1 (стр.3-стр.8) 123820 237724 113904

10. Излишек или недостаток собственных оборотных средств, а также долгосрочных и среднесрочных кредитов и займов Е2 (стр.5-стр.8) 123820 237724 113904

11. Излишек или недостаток общей величины источников формирования запасов и затрат Е3 (стр.7-стр.8) 343780 404805 61025

13. Трехкомпонентный показатель

ситуации 1.1.1 1.1.1

По степени финансовой устойчивости можно выделить 4 типа ситуации:

1. Е1>0, E2>0, E3>0 - абсолютная финансовая устойчивость (1.1.1)

2. Е10, E3>0 - нормальная финансовая устойчивость, гарантирующая платежеспособность (0.1.1).

3. Е1